Laureáti Nobelovy ceny ukázali na křehkost bank a potřebu regulace
Nobelova cena. Ilustrační fotografie. zdroj:istock.com Trygve Finkelsen
Praha 10. října 2022 (ČTK) - Výzkum ekonomů, kteří dnes byli oceněni Nobelovou cenou, ukázal na význam bank v ekonomice, na jejich křehkost a na potřebu regulace, která banky nutí k větší opatrnosti. Jejich práce se pak projevila v praxi za finanční krize před 15 lety, kdy jeden z nynějších nobelistů Ben Bernanke jako šéf americké centrální banky usiloval o záchranu velkých finančních ústavů za každou cenu. Vyplývá to z vyjádření ekonomů pro ČTK.
Objasnění principu bankovnictví a jeho křehkosti jasně ukázalo, že riziko vkladatelské paniky a překotných masových výběrů bankovních vkladů bude nižší, pokud regulace přinutí banky k jisté opatrnosti. Tímto výzkumem poučená regulace tak nutí banky, aby jistou část celkového objemu vkladů využily nikoli na poskytování dlouhodobých úvěrů, nýbrž aby ji držely v podobě rychle vyplatitelných rezerv, a také nutí banky přispívat ze svých zisků do fondu pojištění vkladů...
Letošní Nobelovu cenu za ekonomii získala trojice amerických vědců Bernanke, Douglas Diamond a Philip Dybvig. Trojice ekonomů podle Nobelova výboru "významně zlepšila to, jak chápeme úlohu bank v ekonomice, zejména během finančních krizí, a také způsoby regulace finančních trhů". Jejich práce podle něj ukázala, "proč je zásadní vyhnout se kolapsu bank".
Podle analytika Natlandu Petra Bartoně výzkum letošních laureátů ukázal, že banky nejsou jen instituce pro uložení či vypůjčení peněz, ale mají i svou roli při vyhodnocování kvality podnikatelských záměrů. Řeší také situaci, kdy v případě náhlého zhoršení hospodářské situace střadatelé chtějí vybrat peníze zpět a současně investoři chtějí mít jistotu, že nebudou muset ihned splácet úvěry. "Stejný fakt vede k navzájem opačným, neslučitelným motivacím investujících a spořících. A banky tohle slučují," uvedl.
Právě tato funkce bank je ale příčinou křehkosti celého bankovního systému, uvedl analytik České spořitelny Michal Skořepa. "Objasnění principu bankovnictví a jeho křehkosti jasně ukázalo, že riziko vkladatelské paniky a překotných masových výběrů bankovních vkladů bude nižší, pokud regulace přinutí banky k jisté opatrnosti. Tímto výzkumem poučená regulace tak nutí banky, aby jistou část celkového objemu vkladů využily nikoli na poskytování dlouhodobých úvěrů, nýbrž aby ji držely v podobě rychle vyplatitelných rezerv, a také nutí banky přispívat ze svých zisků do fondu pojištění vkladů," uvedl.
Podle Skořepy se výzkum letošních nobelistů v českých podmínkách projevil v březnu při kolapsu tuzemské Sberbank. "Psychologické nákaze a přenosu paniky od této banky k dalším zdejším bankám zabránil uklidňující efekt českého systému pojištění vkladů. Díky němu byl dopad této kauzy na zbytek zdejšího bankovního systému jen velmi malý," uvedl Skořepa.
Bartoň připomněl i využití poznatků oceněných ekonomů přispělo k ochraně amerického bankovního systému po pádu skupiny Lehman Brothers. "Dnes oceněný výzkum Bernankeho významně ovlivnil jeho kroky během šéfování Fedu za finanční bouře 2007. Udržení velkých bank nad vodou stůj co stůj," uvedl. Bernanke se tak za cenu vládních záchranných programů snažil zabránit masivnímu krachu bank, který by vyvolal podobnou krizi, jakou Spojené státy prošly ve 30. letech 20. století.
str rot - sdílejte článek
Následuje: Nobelovu cenu za ekonomii mají tři Američané za výzkum bank a finančních krizí
Stockholm 10. října (ČTK) - Letošní Nobelovu cenu za ekonomii získala trojice amerických vědců Ben Bernanke, Douglas Diamond a Philip Dybvig za výzkum bank a finančních krizí, který měl praktický význam při regulaci finančních trhů a řešení finančních krizí. Oznámila to dnes švédská Královská akademie věd. Po týdnu tak končí vyhlašování letošních nositelů prestižního ocenění, kdy byli postupně zveřejňováni laureáti cen za lékařství, fyziku, chemii, literaturu a mír. Trojice ekonomů podle Nobelova výboru "významně zlepšila to, jak chápeme úlohu bank v ekonomice, zejména během finančních krizí, a také způsoby regulace finančních trhů". Jejich práce podle něj ukázala, "proč je zásadní vyhnout se kolapsu bank". "Ben Bernanke ve své práci z roku 1983 pomocí statistické analýzy a historických pramenů ukázal, že hromadná vybírání hotovosti vedla ke krachům bank a že to byl mechanismus, který změnil relativně běžnou recesi ve 30. letech ve velkou hospodářskou krizi, nejdramatičtější a nejtěžší krizi, kterou jsme v moderní historii zažili," řekl člen výboru John Hassler. Ke hromadnému vybírání hotovosti se uchylují klienti, kteří ztratili důvěru ve fungování banky. To "může vést ke kolapsu (bank) a ohrožení celého finančního sektoru", uvedl výbor. "Této nebezpečné dynamice lze zabránit tím, že vláda poskytne bankám pojištění vkladů a bude působit jako věřitel poslední instance," dodal. "Poznatky laureátů zlepšily naši schopnost vyhnout se vážným krizím i nákladným záchranným opatřením," uzavřel. Osmašedesátiletý Bernanke v letech 2006 až 2014 vedl americkou centrální banku (Fed), nyní působí v analytickém středisku Brookings Institution. (pokračování...)
Stockholm 10. října (ČTK) - Letošní Nobelovu cenu za ekonomii získala trojice amerických vědců Ben Bernanke, Douglas Diamond a Philip Dybvig za výzkum bank a finančních krizí, který měl praktický význam při regulaci finančních trhů a řešení finančních krizí. Oznámila to dnes švédská Královská akademie věd. Po týdnu tak končí vyhlašování letošních nositelů prestižního ocenění, kdy byli postupně zveřejňováni laureáti cen za lékařství, fyziku, chemii, literaturu a mír. Trojice ekonomů podle Nobelova výboru "významně zlepšila to, jak chápeme úlohu bank v ekonomice, zejména během finančních krizí, a také způsoby regulace finančních trhů". Jejich práce podle něj ukázala, "proč je zásadní vyhnout se kolapsu bank". "Ben Bernanke ve své práci z roku 1983 pomocí statistické analýzy a historických pramenů ukázal, že hromadná vybírání hotovosti vedla ke krachům bank a že to byl mechanismus, který změnil relativně běžnou recesi ve 30. letech ve velkou hospodářskou krizi, nejdramatičtější a nejtěžší krizi, kterou jsme v moderní historii zažili," řekl člen výboru John Hassler. Ke hromadnému vybírání hotovosti se uchylují klienti, kteří ztratili důvěru ve fungování banky. To "může vést ke kolapsu (bank) a ohrožení celého finančního sektoru", uvedl výbor. "Této nebezpečné dynamice lze zabránit tím, že vláda poskytne bankám pojištění vkladů a bude působit jako věřitel poslední instance," dodal. "Poznatky laureátů zlepšily naši schopnost vyhnout se vážným krizím i nákladným záchranným opatřením," uzavřel. Osmašedesátiletý Bernanke v letech 2006 až 2014 vedl americkou centrální banku (Fed), nyní působí v analytickém středisku Brookings Institution. (pokračování...)
Česká tisková kancelář (ČTK)
(anglicky: Czech News Agency nebo Czech Press Agency) je česká zpravodajská agentura. Jejím posláním je poskytovat objektivní a všestranné informace pro svobodné vytváření názorů. Výběr zpráv ekonomického zpravodajství vám usnadní rychlou orientaci ve světě financí a drahých kovů. Zpráva 'Laureáti Nobelovy ceny ukázali na křehkost bank a potřebu regulace' je zařazena do kategorií Makroekonomika (mak). ID zprávy: T2022101005148|503979. Vydána 10.10.2022 15:14:51. Jakékoli publikování nebo další šíření obsahu ČTK je bez písemného souhlasu zakázáno.
Federální rezervní systém
(neformálně Fed, z anglického The Federal Reserve System ) je centrální bankovní systém Spojených států amerických. Fed je neziskovou společností, která není nikým formálně vlastněna (spíše se jedná o nezávislou státní instituci). Stát má k Fed přímý přístup skrze volbu vedení společnosti jednou za 14 let, tím je zachována politická nezávislost.
(anglicky: Czech News Agency nebo Czech Press Agency) je česká zpravodajská agentura. Jejím posláním je poskytovat objektivní a všestranné informace pro svobodné vytváření názorů. Výběr zpráv ekonomického zpravodajství vám usnadní rychlou orientaci ve světě financí a drahých kovů. Zpráva 'Laureáti Nobelovy ceny ukázali na křehkost bank a potřebu regulace' je zařazena do kategorií Makroekonomika (mak). ID zprávy: T2022101005148|503979. Vydána 10.10.2022 15:14:51. Jakékoli publikování nebo další šíření obsahu ČTK je bez písemného souhlasu zakázáno.
Federální rezervní systém
(neformálně Fed, z anglického The Federal Reserve System ) je centrální bankovní systém Spojených států amerických. Fed je neziskovou společností, která není nikým formálně vlastněna (spíše se jedná o nezávislou státní instituci). Stát má k Fed přímý přístup skrze volbu vedení společnosti jednou za 14 let, tím je zachována politická nezávislost.
